Pour rentabiliser une activité M&A, il est essentiel d’être efficace dans le traitement des mandats. Notamment pour le small cap où la logique de volume d’opérations garantit la pérennité de l’activité. Dans cet article, découvrez les différents leviers pour accompagner efficacement vos clients sur leurs opérations de cession.

Chez Alvo, nous avons conçu un outil de gestion et de production destiné aux intermédiaires du M&A, la Suite Pro Alvo, pour les aider à gérer l'ensemble du processus M&A, de l'administration des affaires et des mandats à la collecte de données et au suivi des relances.

Produire de la documentation standardisée de qualité

La première étape d'exécution du mandat débute avec la production de la documentation essentielle. Cela comprend la création d’un teaser, d’un data pack et d’un info mémo.

Alvo vous aide à produire ces documents de façon standardisée et automatisée, afin de garantir la bonne exécution de vos mandats.

Rechercher efficacement des acquéreurs

Déterminer le profil d’acquéreur le plus pertinent pour l’entreprise à céder.

Il peut s’agir de repreneurs individuels. Pour cibler ce profil de candidat, vous pouvez utiliser la marketplace Alvo afin de déposer une annonce de cession et parcourir les profils de milliers de candidats repreneurs. Pour cibler encore plus efficacement les bons candidats repreneurs, nous avons mis au point un outil de Suggestion de Repreneurs, permettant d’obtenir automatiquement une liste de repreneurs potentiels.

Vous pouvez également envisager de vous tourner vers les repreneurs corporate ou les fonds d’investissements.

Entrer en contact avec les repreneurs potentiels

Voici quelques questions clés que vous devez envisager afin d’adopter une approche méthodique pour entrer en contact avec les repreneurs potentiels :

• Qui contacter dans l’entreprise cible ? En fonction de la taille de l’entreprise, adressez-vous aux dirigeants, responsable des fusions et acquisitions ou au directeur financier s’il y en a un.
• Comment trouver les coordonnées des personnes cibles ? Vous pouvez y avoir accès sur le site de l’entreprise, le profil Linkedin du dirigeant, sur le Registre de Commerce des Sociétés, via vos réseaux personnels ou professionnels, ou encore utiliser des logiciels comme Snov ou Hunter pour trouver les emails de contact valides.
• Comment rédiger le premier message ? le message doit être clair et concis et exprimer votre intérêt mutuel de la transaction.
• Comment gérer l’envoi du teaser et du NDA ? La Suite Pro d’Alvo vous permet de produire automatiquement un teaser. Si le repreneur manifeste un intérêt sérieux, proposez-lui de signer un accord de confidentialité (NDA), avant de lui envoyer des informations plus détaillées.

Gérer les leads qualifiés

La gestion des prospects qualifiés est cruciale pour maximiser vos chances de conclure une vente réussie. Voici les principales étapes à ne pas négliger :

• Organiser le partage d’informations grâce à la Dataroom de la Suite Pro Alvo.
• Envoyer l’info-mémo, le data pack et d’autres documents plus détaillés une fois le NDA signé par le candidat.
• Gérer les premières questions/réponses des différentes parties. Depuis la Suite Pro Alvo, vous pourrez gérer facilement les questions des différentes parties.
• Organiser les rencontres avec le management : en tant qu’intermédiaire de l’opération, votre rôle est de créer un environnement de confiance entre le vendeur et l’acheteur. Assurez-vous d’être capable de répondre précisément aux questions des différentes parties.

Sélectionner le meilleur candidat repreneur après réception des offres

Établissez une liste de critères pour sélectionner le repreneur et hiérarchisez-les. Voici des critères clés que vous pouvez prendre en compte :

• Compétences et expériences du candidat
• Bonne connaissance du secteur
• Plan d’affaires solide
• Capacités financières suffisantes
• Qualité de la LOI

Anticiper les due diligences

Les due diligences impliquent une étape d'audit approfondi de l'entreprise à vendre, qui nécessitent de faire appel à des experts qualifiés. Bien que généralement initiées par l'acheteur, il est judicieux de les anticiper côté vendeur.

• Rassemblez et centralisez très tôt tous les documents nécessaires
• Préparez-vous à répondre aux questions fréquentes
• Consultez des experts externes si besoin

🎧 Pour comprendre les enjeux des due diligence pour le small cap, découvrez cet épisode de notre podcast Alvo Talk avec Franck Laumon, un expert sur le sujet.

Dans le monde du M&A Small Cap, l'efficacité est la clé de la rentabilité. Cet article a exploré les leviers pour accompagner efficacement les clients dans leurs cessions. Avec la Suite Pro Alvo, un outil intégré, intermédiaires du M&A peuvent optimiser leurs processus, de la documentation à la sélection du repreneur. Maximisez vos chances de succès avec Alvo dans le monde exigeant des M&A Small Cap.